В пятницу американские фондовые индексы выросли в 3-й день подряд. Курс доллара США укрепился. Это произошло благодаря неожиданно хорошим показателям рынка труда за июль. Количество новых рабочих мест в экономике США без учета сельскохозяйственного сектора составило 255 тыс., тогда как ожидалось лишь 180 тыс. В соответствии с котировками фьючерсов FedWatch на бирже CME Group, вероятность повышения ставки ФРС в декабре текущего года увеличилась с 18% до 46%. В понедельник в США не ожидается публикации значимой макроэкономической статистики.
Европейские фондовые индексы в понедельник растут уже 4-й день подряд. Банковский фондовый индекс STOXX Europe 600 Bank поднялся на 1% благодаря повышению рекомендаций по акциям Barclays от Exane BNP Paribas. Сегодня в Еврозоне вышел позитивный индекс уверенности инвесторов Sentix за август. Публикаций других макроэкономических показателей не ожидается. Отметим, что за 2-й квартал уже отчитались 61% компаний из списка фондового индекса STOXX 600. Их совокупная прибыль по сравнению с аналогичным периодом 2015 года сократилась на 15%. Не исключено, что это может ограничить рост акций.В понедельник японский Nikkei вырос в 3-й раз подряд вместе с другими мировыми фондовыми индексами. Этому также способствовали хорошие показатели Eco Watchers за июль, а также увеличение положительного сальдо внешнеторгового баланса и счёта текущих операций. Во вторник утром в Японии выйдут данные по заказам промышленного оборудования за июль.
В понедельник утром были опубликованы позитивные данные внешней торговли Китая за июль. Это способствовало росту котировок некоторых товарных фьючерсов. В частности, нефть подорожала, так как ее импорт в Китай увеличился в июле текущего года на 1,2% по сравнению с июлем прошлого года и составил 7,32 млн. баррелей в день. Кроме этого, Венесуэла, Эквадор и Кувейт выступили за сокращение добычи ОПЕК с целью поддержать цены на нефть.
Медь подорожала в понедельник на фоне сообщения о том, что Индонезия пока не выдала разрешения на ее экспорт с месторождения Grasberg для компании Freeport-McMoRan.
Котировки золота незначительно понизились в понедельник на фоне продолжающегося укрепления курса доллара США. Отметим, что не смотря на нисходящую тенденцию, запасы фонда SPDR Gold Trust возросли на 7,1 тонн до 980,3 тонн. Это максимальный однократный прирост более, чем за месяц.Рост цен на сою продолжается 2-й день подряд. В пятницу Министерство сельского хозяйства США сообщила о продаже 498 тыс. тонн бобов в Китай. Это уже 8-й день непрерывных закупок. Их общий объём достиг 2,8 млн. тонн.
Котировки сахара активно растут 3-й день подряд на фоне укрепления бразильского реала к американскому доллару.
Крупнейший в мире независимый нефтетрейдер Vitol прогнозирует, что цены на нефть не будут значительно расти от нынешних уровней в ближайший год-полтора, поскольку рост мирового спроса замедляется. «Я не предвижу, что на рынке произойдет прорыв, – сказал Ян Тейлор, глава Vitol в интервью телеканалу Bloomberg. – Имеется много нефти в запасах, и потребуется много времени на то, чтобы ее использовать».
Цена на нефть марки Brent колеблется вблизи ключевой отметки $50 за баррель в течение последнего месяца, после обвала котировок до 12-летнего минимума ($27,10) в январе.
Сегодня обе ключевых марки нефти, Brent и WTI, подешевели примерно на 2% на фоне опасений замедления глобального роста, роста добычи в Нигерии и замедления спроса на бензин.
Среднесуточный объем добычи в Нигерии в июне составил 1,53 млн барр., что приблизительно на 90 тыс. баррелей в сутки выше майского уровня, по данным Bloomberg. Нигерии удалось нарастить производство после завершения восстановительных работ на объектах инфраструктуры, поврежденных в результате нападений боевиков. Данные о росте добычи в Нигерии появились после выхода еженедельных данных о возвращении в эксплуатацию в США максимального числа буровых установок с начала этого года на фоне ожидаемой стабилизации цен на нефть. Тем временем спрос на бензин в США оказался ниже, чем ожидалось, несмотря на снижение цен и продолжающийся сезон отпусков.
«По нашей оценке, объем добычи в США будет расти постепенно: от момента начала бурения до роста добычи в отчете Управления энергетической информации США, как правило, проходит несколько месяцев, что предполагает риски в будущем. Если темпы роста спроса на бензин в США останутся маловыразительными, а сокращение запасов нефти в хранилищах прекратится, участники рынка воспримут это без энтузиазма», – пишут аналитики Sberbank CIB.
Фондовые рынки США в понедельник падали второй день подряд, поскольку инвесторы распродавали рисковые активы в свете повышенной неопределенности перспектив роста мировой экономики после того, как Британия проголосовала за выход из ЕС. Доллар укрепился, поскольку британский фунт достиг минимума с 1985 года. Индекс доллара биржи ICE, оценивающий курс американской валюты к корзине из шести валют-мажоров, прибавил 0.7% до 96.348. Промышленный индекс Доу Джонса потерял 1.5% до 17140.24, причем лидером падения стали акции American Express, упавшие на 4%. Индекс S&P 500 потерял 1.8% до 2000.55, причем лидерам падения стали акции секторов сырья и материалов (-3.4%) и финансового (-2.8%). Восемь и десяти его ведущих секторов закрылись в минусе. Наилучшую динамику показывали коммунальные предприятия и телекоммуникационный сектор. Индекс Nasdaq Composite просел на 2.4%. Доходность казначейских облигаций США опустилась до четырехлетнего минимума, соответственно, взлетела стоимость правительственных бумаг, поскольку инвесторы устремились в защитные активы. Так, доходность 10-летних казначейских облигаций упала на 11.6 базисных пунктов до 1.461% – минимума с июля 2012. Более всего пострадал банковский сектор, поскольку ФРС не спешит с ростом процентных ставок, что негативно сказывается на прибыли банков, которые не могут получать большую доходность при низких процентных ставках. Акции Bank of America потеряли 6.3%, а JP Morgan 3.3%. Что касается макроэкономической информации, в мае дефицит торгового баланса США возрос из-за роста импорта и сокращения экспорта. Предварительное значение индекса деловой активности за июнь составило 51.3, не изменившись с мая. Сегодня в 14:30 CEST выйдет итоговое значение ВВП США за первый квартал, а также личное потребление и расходы, прогноз положительный. В 15:00 CEST выйдет индекс недвижимости Кейса-Шиллера за апрель, прогноз положительный. В 16:00 выйдет индекс уверенности потребителей за июнь и индекс производственной активности от ФРБ Ричмонда, прогноз положительный.
Европейские рынки в понедельник серьезно падали уже вторую торговую сессию подряд, поскольку инвесторы продолжили распродавать активы на озабоченности негативным влиянием Brexit на экономику еврозоны. Курс евро упал, а фунт коснулся отметки $1.3197 – минимума с 1985 года. Рейтинговое агентство S&P Global Ratings понизило кредитный рейтинг Великобритании с AAA до AA с негативным прогнозом, ссылаясь на возросшие риски. Рейтинговое агентство Fitch Ratings также понизило рейтинг Великобритании с AA+ до АА и понизило прогноз роста британского ВВП в 2016 году с 1.9% до 1.6%. Индекс Stoxx Europe 600 потерял 4.1%. Brexit привел к росту неопределенности дальнейшего роста европейской экономики, а также к тому, что теперь о проведении собственного референдума заговорили и другие члены ЕС. Финансовый сектор стал лидером падения: акции Credit Suisse рухнули на 9.2%, Deutsche Bank на 6.2%. Фондовый индекс Германии DAX 30 потерял 3% до 9268.66. Французский CAC 40 упал на 3%, а британский FTSE 100 на 2.6%. Сегодня в еврозоне не ожидается выхода значимой макроэкономической статистики.
Фондовые рынки Азии сегодня показывают смешанную динамику в результате вялых торгов, поскольку решение британцев выйти из состава ЕС негативно сказалось на рыночных настроениях. Гонконгский Hang Seng просел на 0.52%, а Shanghai Composite вырос на 0.51%. Австралийский индекс All Ordinaries потерял 0.7%. Nikkei сегодня дорожает на 0.1%, отыграв понесенные ранее серьезные убытки, поскольку иена подешевела к доллару США. Экспортеры продолжили нести убытки – акции Toyota упали на 3.4%, а Honda на 0.1%.
Фьючерсы на нефть сегодня растут в цене на опасениях, что рабочие в Норвегии в субботу объявят забастовку, что может привести в падению объемов нефтедобычи ведущим производителем нефти в Европе. Около 755 норвежских рабочих на семи нефтяных и газовых месторождениях могут начать забастовку, если до пятницы не будет подписан новые договор об оплате труда. В понедельник на торгах в Лондоне августовский фьючерс на Brent подешевел на 2.6% до $47.16 за баррель.
Золото сегодня стоит на месте после того, как в понедельник на рынке спот подорожало на 0.7%. В пятницу оно прибавило в цене 4.8% на росте спроса на безопасные активы в свете выхода Великобритании из ЕС.
В пятницу фондовый индекс Великобритании FTSE 100 обвалился, открывшись с большим гэпом вниз после того, как британцы на референдуме приняли решение о выходе из ЕС. Рост экономики Франции в первом квартале 2016 года ускорился, однако неопределенность в свете первого шага к развалу ЕС и негативное влияние недавних забастовок во Франции против спорных реформ на рынке труда могут привести в более низким темпам роста французского ВВП. Продолжит ли индекс CAC 40 смотреть вниз?
В пятницу французский индекс CAC 40 рухнул на 8% до 4106.73, поскольку Великобритания проголосовала за выход страны из ЕС. На страны Европы приходится около двух третей экспорта Франции, а Великобритания занимает пятое место в списке ведущих рынков сбыта французских товаров. Решение Британии выйти из ЕС делает будущее экономики Королевства и ЕС более неопределенными и уже привело к резкому снижению всех европейских индексов. В первом квартале 2016 года экономика Франции выросла на 0.6% по сравнению с 0.4% в в 4м квартале 2015 года. В основном этому способствовал рост частного потребления и инвестиций. Недавние экономические показатели были благоприятными: промышленное производство за апрель выросло на 1.2% после падения в марте на 0.4%, индекс потребительской уверенности в мае подскочил с апрельских 94 до 98 – максимума за более чем 9 лет, композитный индекс деловой активности в мае также рос. Рост экономики может замедлиться ввиду протестов профсоюзов, вызванных тем, что президент Франции Франсуа Олланд особым постановлением одобрил в мае реформу рынка труда, нацеленную на либерализацию рынка труда во Франции. Протесты привели к блокаде НПЗ и закрытию ядерных заводов, что привело к перебоям в поставках и сокращению выработки электроэнергии. 28 июня ожидается выход меньшего значения индекса уверенности потребителей за июнь, 30 июня немного возросшей потребительской инфляции за июнь после того, как в мае ее уровень был без изменений. 1 и 5 июня выйдут индексы деловой активности, производственный и в сфере услуг, прогноз по обоим негативный.
На дневном графике CAC 40: D1 растет после того, как в середине февраля достиг 20-месячного минимума. Около двух недель назад он начал корректироваться, поскольку опросы общественного мнения указывали на рост вероятности выхода Великобритании из ЕС (Brexit). После этого цены отскочили наверх, превысив 50-дневную и 200-дневную скользящую среднюю, поскольку веростноять Brexit упала. В пятницу индекс открылся с большим гэпом вниз из-за неожиданных результатов референдума, упав ниже последнего нижнего фрактала и поддержки растущего тренда. Он потерял 8%. В понедельник индекс снова открылся с гэпом, оставишись ниже MA(50) и MA(200). Канал Дончиана направлен вниз, что указывает на падающий тренд. Индикатор Parabolic дает сигнал к продаже. MACD находится ниже сигнальной линии и растояние между ними растет, причем сама сигнальная линия находится ниже нулевого уровня – это тоже медвежий сигнал. Осциллятор RSI падает, однако еще не достиг зоны перепроданности. Позицию на продажу можно открыть прямо сейчас. Риски могут быть ограничены путем установления стоп-лосса выше последнего фрактального минимума на отметке 4100.00 и линии поддержки, которая стала линией сопротивления. После размещения отложенного ордера, стоп ежедневно передвигаем на следующий фрактальный максимум вслед за сигналами Parabolic. Таким образом, мы изменяем потенциальное соотношение profit/loss в свою пользу. Наиболее осторожные трейдеры после совершения сделки могут перейти на четырёхчасовой график и выставить стоп-лосс, передвигая его по направлению движения. В случае, если цена достигнет уровень стопа на 4100.00, не активировав ордер на 4026.06, позицию рекомендуется удалить: на рынке происходят внутренние изменения, которые не были учтены.
Фондовые рынки США в четверг росли, поскольку инвесторы были практически уверены в том, что Великобритания останется в составе ЕС. Более того, хорошие данные по безработице в США и индексу деловой активности в производственном секторе указывают на улучшение ситуации в экономике США. Индекс S&P 500 прибавил 1.34% до 2,113.32. Его финансовый сектор вырос на целых 2.1%. Промышленный индекс Доу Джонса вырос на 1.29% до 18,011.07, а Nasdaq вырос на 1.59% до 4,910.04. Объем торгов был 6.4 млрд., что немного ниже среднего за последние 20 торговых дней объема в 6.8 млрд. Сегодня в 14:30 CEST выйдут данные по товарам длительного потребления, прогноз негативный. В 16:00 CEST станет известен индекс деловой активности Мичиганского Университета, прогноз также негативный. В 19:00 CEST выйдут данные по активным буровым установкам от Baker Hughes.
Европейские рынки в четверг были в плюсе, поскольку рост меди оказал поддержку акциям горнодобывающих компаний, а инвесторы ожидали, что Великобритания останется в составе ЕС. Общеевропейские индексы STOXX EUROPE 600 и FTSEurofirst прибавили каждый по 0.5% после четырех дней роста. Британский FTSE 100 прибавил 0.84%, немецкий Dax 30 вырос на 1.24%, а французский CAC 40 прибавил 1.48%. Торги шли вяло - объем торгов составлял примерно треть от обычного.
В четверг в Великобритании состоялся референдум по вопросу членства в Европейском Союзе. Инвесторы были практически уверены в том, что страна останется в составе ЕС, и курс фунта вырос на 1% до максимума за 2016 год на отметке почти в $1.50. Объемы торгов по всему миру были низкими, поскольку инвесторы предпочитали находиться вне рынка в из-за неопределенности касательно результатов референдума. В то же время, в пятницу рано утром стало известно, что британцы проголосовали за выход Соединенного Королевства из состава ЕС. Рыночная волатильность резко возросла и за ночь курс пары GBPUSD рухнул примерно до $1.32, что является минимумом для пары за 31 год. В настоящее время курс пары вернулся к $1.38. Общеевропейский индекс FTSEurofirst просел на 7.3% до 1,261.23. Банковский сектор в Европе потерял 14.5%, а акции британских банков Barclays, Royal Bank of Scotland и Lloyds просели на 16-20%. В то же время, сектор страхования упал на 12.7%, а автомобильный на 10.5%. Курс пары EURUSD опустился до 1.0912, однако позже вырос до $1.1140. В результате Brexit, в пятницу фондовые индексы обвалились по всему миру, а защитные активы значительно выросли в цене. Швейцарский франк достиг практически месячного максимума к иене и евро. В 10:00 CEST вышли индексы немецкого института Ifo: итоговое значение индекса деловых настроений за первый квартал и оценка текущего состояния экономики за июнь. Другая важная новость – сегодня утром британский премьер-министр Дэвид Кэмерон подал в отставку и покинет свою должность до октября 2016 года, отметив, что страной вне ЕС должен руководить уже другой человек.
Азиатские рынки в пятницу рухнули. Китайский юань сегодня достиг своего 5-летнего минимума после того, как британцы проголосовали за выход из ЕС. Эксперты полагают, что это событие не должно негативно сказаться на темпах экономического роста Китая, однако в целом рыночная волатильность резко возросла. С другой стороны, Европа – один из основных рынков экспорта Китая, и рецессия там может привести к падению спроса на китайские товары и юань. Японская иена, как защитный актив, росла весь прошлый месяц, а сегодня пара USDJPY потеряла 6.7% до 99.00 иен. Курс пары упал ниже 100 впервые с конца 2013 года, однако позже вырос до 103 иен. Власти Японии уже заявили о готовности провести интервенции в случае чрезмерных движений на денежном рынке.
Фьючерсы на нефть упали в цене на новостях о выходе Великобритании из ЕС: фьючерсы на Brent подешевели на 5% до $48.38 за баррель, а WTI на 5% до $47.61 за баррель.
Золото на рынке спот подорожало на 5.1% до $1,319 за унцию, ранее за ночь коснувшись отметки $1,358.20 – своего максимума с марта 2014.
Медь потеряла 3% до $4,637.50 за тонну, упав с 7-недельного максимума на отметке $4,795, который был достигнут в четверг.
